Perguntas frequentes ndash Opções de ações P. As opções de ações expiram A. As opções de ações expiram. O período de expiração varia de plano para plano. Acompanhe seus períodos de exercício optionsrsquo e datas de validade muito de perto porque uma vez que suas opções expiram, eles são inúteis. Muitas vezes, existem regras especiais para os empregados terminados e aposentados, e os funcionários que morreram. Esses eventos de vida podem acelerar a expiração. Verifique as regras do plano para obter detalhes sobre as datas de validade. P. Como a aquisição de direitos afeta quando posso exercer minhas opções A. Seu plano pode ter um período de aquisição que afeta o tempo que você tem para exercer suas opções. Um período de aquisição é tempo durante o prazo da concessão da opção que você tem que esperar até que você é permitido para exercer suas opções. Herersquos um exemplo: Se o prazo de sua concessão de opção é de 10 anos, e seu período de carência é de dois anos, você pode começar a exercer suas opções adquiridas a partir do segundo aniversário da concessão da opção. Isso significa essencialmente que você tem um período de oito anos durante o qual você pode exercer suas opções. Isso é chamado de período de exercício. Geralmente, durante o período de exercício, você pode decidir quantas opções para exercer em um momento e quando exercê-los. P. Uma opção de compra de ações é a mesma coisa que uma parcela do estoque de issuerrsquos A. Não. Uma opção de compra de ações apenas lhe dá o direito de comprar as ações subjacentes representadas pela opção por um período de tempo futuro a um preço pré-estabelecido. Q. Posso usar uma opção mais de uma vez? Não. Uma vez que uma opção de ações foi exercida, ela não pode ser usada novamente. P. As opções pagam dividendos A. Não. Os dividendos não são pagos em opções de ações não exercidas. P. O que acontece com suas opções de ações se você deixar seu empregador A. Normalmente, existem regras especiais no caso de você deixar seu empregador, se aposentar ou morrer. Consulte as regras do plano do empregador para mais detalhes. P. Qual é o valor justo de mercado de uma opção A. O valor justo de mercado é o preço usado para calcular seu ganho tributável e impostos retidos na fonte para opções de ações não qualificadas (NSO) ou o imposto mínimo alternativo para opções de estoque de incentivo (ISO) . O Valor Justo de Mercado é definido pelo plano de sua empresa. P. Quais são as datas de blackout e quando elas são usadas A. As datas de blackout são períodos com restrições no exercício das opções de ações. As datas de bloqueio freqüentemente coincidem com o encerramento do exercício fiscal da companhia, os cronogramas de dividendos e o fim do ano civil. Para obter mais informações sobre suas datas de bloqueio planrsquos (se houver), consulte as regras do plano companyrsquos. P. Acabei de executar um exercício e vender minhas opções de ações, quando é que o negócio é liquidado A. Seu exercício de opção de ações será liquidado em três dias úteis. Os rendimentos (menos o custo da opção, comissões de corretagem e taxas e impostos) serão automaticamente depositados em sua Conta Fidelity. P. Como obtenho o produto da venda de opções de compra de ações A. Seu exercício de opção de ações será liquidado em três dias úteis. Os rendimentos (menos o custo da opção, comissões de corretagem e taxas e impostos) serão automaticamente depositados em sua Conta Fidelity. P. Como eu uso a Conta Fidelity A. Pense na sua Fidelity Account como uma conta de corretagem que oferece serviços de gerenciamento de caixa, ferramentas de planejamento e orientação, negociação on-line e uma ampla gama de investimentos como ações, títulos e fundos mútuos. Use sua Fidelity Account como um gateway para produtos e serviços de investimento que podem ajudar a atender às suas necessidades. Saber mais. Perguntas freqüentes sobre impostos Q. Existem implicações fiscais quando as opções de ações são exercidas A. Sim, existem implicações tributárias e podem ser significativas. Exercitar opções de ações é uma transação sofisticada e às vezes complicada. Antes de considerar exercer suas opções de ações, não se esqueça de consultar um consultor fiscal. P. No ano passado, exerci algumas opções de ações de empregados não qualificadas em uma transação de exercício e venda (um exercício de ldquocashless). Por que os resultados dessa transação são refletidos tanto no meu W-2 quanto no Form 1099-B A. Fidelity trabalha para tornar sua transação de exercícios e vendas simples e sem costura para você, então parece ser uma única transação . Para fins de imposto de renda federal no entanto, uma operação de exercício e venda (exercício sem dinheiro) de opções de ações de empregados não qualificados é tratada como duas transações distintas: um exercício e uma venda. A primeira transação é o exercício de opções de ações de seus empregados, em que o spread (a diferença entre o preço de concessão eo valor justo de mercado das ações no momento do exercício) é tratado como receita de remuneração ordinária. Está incluído no formulário W-2 que recebe do seu empregador. O valor justo de mercado das ações adquiridas é determinado de acordo com as regras do seu plano. É geralmente o preço do estoque no fechamento anterior do mercado dos dayrsquos. A segunda transação ndash a venda das ações acabadas de adquirir é tratada como uma transação separada. Esta transação de venda deve ser relatada por seu corretor no Formulário 1099-B e é relatada na Tabela D de sua declaração de imposto de renda federal. O formulário 1099-B informa o produto das vendas brutas, não um montante de lucro líquido, você não será obrigado a pagar imposto duas vezes sobre esse valor. A sua base fiscal das ações adquiridas no exercício é igual ao valor justo de mercado das ações menos o valor que você pagou pelas ações (o preço do subsídio) mais o valor tratado como renda ordinária (o spread). Em uma transação de exercício e venda, portanto, sua base de cálculo será normalmente igual ou próxima ao preço de venda na transação de venda. Como resultado, você normalmente não reportaria apenas um ganho ou perda mínima, se houver, no passo de vendas nesta transação (embora as comissões pagas na venda reduziriam o produto de vendas reportado no Anexo D, o que resultaria em um curto - perm perda de capital igual à comissão paga). Uma operação de exercício e retenção de opções de ações de empregados não qualificados inclui apenas a parte de exercício dessas duas transações e não envolve um Formulário 1099-B. Você deve observar que o tratamento fiscal estadual e local dessas transações pode variar, e que o tratamento fiscal das opções de ações de incentivo (ISOs) segue regras diferentes. Você é convidado a consultar seu próprio conselheiro fiscal sobre as conseqüências fiscais de seus exercícios de opção de ações. P. O que é uma disposição desqualificante A. Uma disposição desqualificante ocorre quando você vende ações antes do período de espera especificado, o que tem implicações fiscais. Disposições de desqualificação aplicam-se a Opções de Compra de Ações Incentivos e Planos de Compra de Ações Qualificados. Para obter mais informações, entre em contato com seu consultor fiscal. P. Qual é o imposto mínimo alternativo (AMT) A. O Imposto Mínimo Alternativo (AMT) é um sistema tributário que complementa o sistema federal de imposto de renda. O objetivo da AMT é garantir que quem beneficia de certas vantagens fiscais pagará pelo menos um montante mínimo de imposto. Para obter mais informações sobre como a AMT pode afetar sua situação, entre em contato com seu consultor fiscal. Q. Como eu pago os impostos quando eu iniciar uma transação de exercício e venda A. Os impostos devidos sobre o ganho (valor de mercado justo no momento em que você vende, menos o preço de subsídio), menos comissões de corretagem e taxas aplicáveis de um Exercício e venda são deduzidos do produto da venda de ações. Seu empregador fornece taxas de retenção de impostos. Consulte Exercício das opções de ações para obter mais informações. Você pode querer contatar seu conselheiro de imposto para a informação específica à situação. P. Como faço para vender ações da minha conta que não fazem parte do meu plano de opções A. Faça o login na sua conta e selecione o seguinte: Conta de contas Ficha de comércio Seleção de seleção de portfólio Escolha Opções de comércio Q. Como eu vejo Os lotes de ações diferentes na minha conta Fidelity A. Após fazer logon em sua conta, selecione Posições no menu suspenso. Nesta tela, clique em Bases de Custo no separador do meio e selecione Ver lotes de posições onde existem vários lotes de ações. Os lotes de ações destacados em azul indicam ações que, se vendidas, podem criar implicações fiscais e estão sujeitas a disposições desqualificadoras. P. Como posso determinar qual pode ser a implicação fiscal se eu vender minhas ações? A. Em Select Action - basis positions basis, Fidelity exibe em azul a perda de ganho para o lote específico. Após clicar no lote, pode aparecer a seguinte mensagem: As transações de vendas relatadas incluem uma ou mais vendas de ações que você adquiriu por meio de um plano de remuneração de ações que são disposições desqualificadas para fins tributários, cujo ganho pode ser tratado como receita ordinária ao invés de capital ganho. P. Como faço para selecionar um lote de ações específico ao vender ações da empresa A. Depois de efetuar login em sua conta, selecione Estoque comercial no menu suspenso. A partir desta tela selecione o número da conta que você gostaria de vender suas ações. Insira o número de ações, símbolo e preço e clique em Negociação Específica de Ações. Digite os lotes específicos que você deseja vender ea prioridade que eles serão vendidos. Selecione Continuar, Verificar seu pedido e selecione Efetuar pedido. Data de Vencimento (Derivativos) O que é uma Data de Vencimento (Derivativos) Uma data de vencimento em derivativos é a última (ou seja, a data de vencimento) Dia em que um contrato de opções ou de futuros é válido. Quando os investidores compram opções, os contratos lhes dá o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender os ativos a um preço predeterminado, chamado de preço de exercício. Dentro de um determinado período de tempo, que é em ou antes da data de vencimento. Se um investidor optar por não exercer esse direito, a opção expira e se torna inútil, eo investidor perde o dinheiro pago para comprá-lo. BREAKING DOWN Data de Vencimento (Derivativos) A data de vencimento das opções de ações listadas nos Estados Unidos é normalmente a terceira sexta-feira do mês do contrato. Que é o mês em que o contrato expira. No entanto, quando essa sexta-feira cai em um feriado, a data de vencimento é na quinta-feira imediatamente antes da terceira sexta-feira. Uma vez que uma opção ou contrato de futuros passa a sua data de validade, o contrato é inválido. O último dia para negociar opções de capital é a sexta-feira antes do vencimento. Algumas opções têm uma provisão automática de exercício. Estas opções são automaticamente exercidas se estiverem no dinheiro no momento da expiração. A Corporação de Compensação de Opções (OCC) exerce automaticamente uma opção de compra ou de venda que é de pelo menos um centavo em dinheiro. Vencimento e Valor da Opção Em geral, quanto mais tempo um estoque tiver de expirar, mais tempo terá para atingir seu preço de exercício, o preço ao qual a opção se torna valiosa. De fato, a decaimento do tempo é representada pela palavra theta na teoria de preços de opções. Theta é uma das quatro palavras gregas usadas para referenciar os drivers de valor em derivados. Os outros três gregos são delta, gama e vega. Todas as outras coisas iguais, mais tempo uma opção tem até expiração, o mais valioso é. Existem dois tipos de produtos derivados, chamadas e puts. As chamadas dão ao detentor o direito, mas não a obrigação, de comprar uma ação se atingir um certo preço de exercício até a data de vencimento. Põe dar ao portador o direito, mas não a obrigação, de vender uma ação se atingir um determinado preço de exercício até a data de vencimento. É por isso que a data de validade é tão importante para os comerciantes de opções. O conceito de tempo está no cerne do que dá às opções seu valor. Após o put ou call expira, ele não existe. PLANO DE INCENTIVO A LONGO PRAZO Certificado de Prêmio de Opção de Compra de Ações Este Certificado evidencia a concessão a você por Cabot Corporation (a 147Company148 ou 147Cabot148 ), De acordo com as condições aqui previstas e no Plano de Incentivo de Longo Prazo de 2009 (conforme emendado de tempos em tempos, o Plano 1472009148), de opções de compra de ações para adquirir o número de ações ordinárias da Cabot, conforme tabela abaixo (Tais opções de ações referidas como seu 147Award148). Os principais termos do seu Prêmio estão descritos abaixo. Salvo disposição expressa em contrário, todos os termos em maiúsculas utilizados que não estejam definidos neste documento terão o mesmo significado que no Plano de 2009. Preço de Exercício da Opção de Compra de Ações Não Qualificada (Por Ação) Datas em que a Opção de Compra Veste e se torna Exercitável Termos Gerais de sua Opção de Compra de Ações. Sua opção de compra de ações lhe dá o direito de comprar ações ordinárias da Cabot pelo preço de exercício por ação, e sujeito às cláusulas de aquisição, estabelecidas acima. Esta opção de compra de ações não se destina a constituir uma opção de compra de ações de incentivo nos termos da Seção 422 do Internal Revenue Code, conforme alterada. Vesting e Duração de sua Opção de Compra. Conforme indicado na tabela acima, uma parte de seu Prêmio será adquirida, e se tornará exercível, no primeiro, segundo e terceiro aniversários da data de concessão. Após a sua opção de compra de ações, a menos que seja anteriormente rescindido ou perdido, geralmente é exercível, no todo ou em parte, em qualquer momento antes de sua data de vencimento. Sua opção de compra de ações tem um prazo de dez anos. As condições sob as quais seu Prêmio pode ser confiscado são explicadas abaixo. O exercício de sua opção de compra de ações pode envolver a venda de ações da Cabot e, conseqüentemente, pode haver limitações no momento em que você pode exercer sua opção de compra de ações sob a Política de Transações de Valores Mobiliários da Cabot146s, cuja cópia está sendo fornecida com o Prospecto para O Plano de 2009. Circunstâncias que levarão ao término de sua opção de compra de ações antes da data de vencimento programada. Se o seu emprego com a Cabot terminar e você continuar a manter opções de ações não exercidas, as seguintes regras serão aplicadas: Todas as opções não vagas em aberto imediatamente antes da cessação de seu emprego serão perdidas (a menos que seu emprego termine por causa de sua morte ou incapacidade ou No prazo de dois anos após uma Mudança no Controle Cabot ou qualquer empregador sucessor termina o seu emprego que não seja por Causa ou você encerrar o seu emprego para Good Reason como descrito mais detalhadamente abaixo). Quaisquer opções de ações adquiridas em aberto imediatamente antes da cessação de seu emprego, na medida em que puderem ser exercidas, permanecerão exercíveis por três meses após a data em que seu emprego terminou ou até a data de vencimento, se anteriormente. Se o seu emprego cessar por causa da sua morte ou invalidez, quaisquer opções de ações não vencido pendentes tornar-se-ão exercíveis na íntegra após tal rescisão e todas as opções de ações em circulação permanecerá exercível por três anos após a data em que seu emprego terminou ou até a data de vencimento, Se anteriormente. Se o seu Prêmio permanecer pendente após uma Mudança de Controle (seja por suposição, substituição ou qualquer outra forma prevista na Seção 7 (a) (y) (i) do Plano de 2009), e dentro de dois anos após essa Mudança no Control Cabot Ou qualquer empregador sucessor rescindir o seu emprego para além de Causa, ou você encerrar o seu emprego por boa razão, quaisquer opções de ações não vencido pendentes se tornarão exercíveis na íntegra após tal rescisão e permanecer exercível por três meses após a data em que o seu emprego terminou ou até A data de validade indicada, se anteriormente. Exercício de sua opção de ações. Você pode exercer seu Prêmio entregando ao corretor designado pela Companhia para exercícios de opção de compra de ações (ou à Companhia no caso de a Companhia não ter um corretor designado para exercícios de opção de ações) um aviso de exercício assinado, no formulário fornecido, com pagamento Do preço de exercício e quaisquer impostos retidos na fonte devido ao exercício. A data em que a Companhia designou corretor (ou a Companhia, caso a Companhia não tenha um corretor designado para exercícios de opção de ações) receberá sua notificação de exercício assinada será a data de exercício. Você também pode optar por exercer suas opções de ações em um exercício sem caixa através do corretor designado pela Companhia (ou seu próprio corretor se a Companhia não tiver um corretor designado para exercícios de opção de ações). Um exercício sem dinheiro envolve a venda de ações da Cabot no mercado, com o produto aplicado ao preço de exercício das opções de ações e quaisquer impostos retidos na fonte. Em uma transação de dinheiro sem dinheiro, o exercício será considerado como tendo ocorrido quando as ações são vendidas pelo corretor. Pagamento do Preço de Exercício. Você pode pagar pelas ações que está comprando após o exercício de sua opção de compra de ações das seguintes maneiras: por qualquer combinação das formas de pagamento permitidas acima. Para fins deste contrato de concessão, 147Cause148 significa (i) o seu voluntário e contínuo não cumprimento de suas funções razoavelmente atribuídas com a Companhia ou qualquer entidade sucessora ou qualquer de suas respectivas afiliadas (diferente de qualquer falha resultante de sua incapacidade física ou mental Ou qualquer falha real, alegada ou antecipada após a emissão de uma notificação de rescisão por motivo positivo) após uma solicitação por escrito de desempenho substancial é entregue a você pela Companhia que exigem identifica especificamente a maneira em que a Companhia acredita que você não tenha realizado substancialmente Seus deveres ou (ii) o seu envolvimento voluntário em conduta que seja demonstrável e materialmente prejudicial para a Companhia, monetariamente ou de outra forma. Para os propósitos desta definição (i) nenhum ato ou omissão de sua parte será julgado provável148, a menos que seja feito, ou omitido ser feito, por você de boa-fé e sem crença razoável de que suas ações ou omissões estavam na (Ii) os seus erros de boa fé em julgamento não constituirão Causa ou serão considerados em qualquer determinação se existe Causa. Para fins deste contrato de concessão, 147Good Reason148 significa a ocorrência após uma Mudança de Controle, sem seu consentimento prévio por escrito, de qualquer dos seguintes eventos ou condições: (a) uma mudança em seu status, cargo, cargo ou responsabilidades Cargo, responsabilidades ou responsabilidades que representem uma mudança material adversa em relação ao seu status, cargo, cargo ou responsabilidades como em vigor imediatamente antes da cessão de quaisquer obrigações ou responsabilidades que sejam materialmente inconsistentes com seu status, cargo, A não renovação ou reeleição para qualquer um desses cargos ou cargos, exceto em conexão com a rescisão de seu emprego por incapacidade, causa, como resultado de sua morte ou por você, exceto por uma boa razão (b) uma redução na A taxa do seu salário base anual ou bônus de dinheiro anual alvo, ou uma redução material em sua remuneração total (c) a deslocalização dos escritórios nos quais você São empregados principalmente para uma localização a mais de 25 milhas do local de tal escritório imediatamente antes da Mudança de Controle, ou a Companhia exigindo que você esteja baseado em um local a mais de 25 milhas de Exceto na medida em que você não foi previamente designado para um local principal e exceto para viagens obrigatórias nos negócios da Companhia em uma extensão substancialmente consistente com suas obrigações de viagem de negócios no momento da Mudança de Controle (d) Companhia a pagar a você qualquer parcela de seu salário base atual ou bônus anual em dinheiro ou qualquer outra compensação, ou pagar a você qualquer parcela de uma parcela de remuneração diferida sob qualquer programa de remuneração diferida da Companhia na qual você participou, em cada No prazo de 14 (catorze) dias a contar da data em que a compensação é devida e paga de acordo com os termos do contrato ou plano aplicável ou da lei aplicável ou (e) Nos benefícios de aposentadoria ou assistência social ou outro benefício material ou plano de compensação disponibilizado para você ou qualquer mudança materialmente adversa nos termos nos quais esses benefícios são disponibilizados. Para que a rescisão da Boa Razão seja efetiva, você deve (a) notificar a Companhia especificando em detalhes razoáveis a condição que originou a Boa Razão, o mais tardar até o cento e oitenta (180) dias após a ocorrência (B) conceder à Companhia um prazo de trinta (30) dias para remediar a condição e (c) encerrar seu emprego por Bons Razões no prazo de sessenta (60) dias após o vencimento do período da Companhia para remediar se a Companhia falhar Para remediar a condição. Um exercício sem dinheiro envolve a venda de ações da Cabot no mercado e, portanto, deve ser concluído de acordo com a Política de Transações de Valores Mobiliários da Cabot146s. Reveja as restrições de negociação contidas na Política antes de tomar providências para um exercício sem dinheiro. Observe que as restrições de negociação na Política de Transações de Valores da Cabot146 não se aplicam a transações com a Companhia, como o exercício de opção de compra de ações com seus fundos próprios ou a entrega de ações em pagamento do preço de exercício ou em satisfação de qualquer Desde que você não venda as ações adquiridas enquanto estiver em posse de informações não públicas relevantes ou, se aplicável a você, durante um período de blackout corporativo. Consequências fiscais de sua opção de compra de ações. As consequências fiscais do seu Prêmio estão descritas nas Informações Fiscais anexadas a este Certificado. Se você for um funcionário nos EUA, os impostos retidos na fonte serão deduzidos do produto de sua operação de exercício de opção, a menos que tenham sido feitos outros acordos de pagamento. Se você for um funcionário não americano, os detalhes de sua transação de exercício de opções serão relatados ao escritório local de Recursos Humanos e os fundos poderão ser retidos na folha de pagamento ou pagos por você para satisfazer qualquer obrigação de retenção que você possa ter. Efeito sobre Direitos de Emprego como Acionista. Este Prêmio não confere a você o direito de continuar como empregado da Companhia ou de qualquer de suas subsidiárias ou afiliadas e não afetará de forma alguma o direito da Companhia ou de qualquer subsidiária ou afiliada da Companhia de rescindir seu emprego em qualquer Tempo. Além disso, você não tem direitos como acionista com relação às ações sujeitas a esta opção até o exercício correto da opção e a emissão das ações com relação às quais a opção foi exercida. Disposições do Plano 2009. Os termos especificados neste Certificado são regidos pelos termos do Plano 2009, uma cópia de que lhe foi fornecida. Informações sobre o Plano 2009 também estão incluídas no Prospecto do Plano 2009, uma cópia da qual também foi fornecida a você. O Comitê de Remuneração do Conselho de Administração de Cabot146 tem autoridade exclusiva para interpretar o Plano de 2009 e este Prêmio. Qualquer interpretação do Prêmio pelo Comitê e qualquer decisão tomada por ele com relação ao Prêmio são definitivas e obrigatórias para todas as pessoas. Na medida em que exista um conflito entre os termos deste Certificado e o Plano 2009 ou qualquer acordo de emprego entre você e Cabot ou qualquer de suas subsidiárias, o Plano 2009 regerá. Política de Recuperação. Este Prêmio e as ações emitidas para você em qualquer exercício do Prêmio estão sujeitos aos termos da Política de Recuperação da Companhia, vigentes no momento do presente Prêmio. Informação adicional. Se você tiver alguma dúvida sobre sua opção de ações ou sobre o processo de exercício, entre em contato com a HR Shared Services, 157 Concord Road, Billerica, MA 01821 Telefone (978-671-4139). Lei Aplicável. Este Certificado será governado, interpretado e determinado de acordo com as leis da Commonwealth of Massachusetts, sem dar efeito a qualquer escolha de lei ou conflito de lei disposição ou regra (seja da Commonwealth de Massachusetts ou qualquer outra jurisdição) que iria Causar a aplicação das leis de qualquer jurisdição que não a Comunidade de Massachusetts. Ao assinar abaixo, você aceita o seu Prêmio de acordo com os termos aqui estabelecidos e as informações fiscais relacionadas, o Plano de 2009, o Prospecto do Plano de 2009 e os demais materiais e documentos fornecidos em relação ao Prêmio e expressamente Consentimento para a transferência e uso de seus dados pessoais pela Companhia ou prestadores de serviços da Companhia ou de terceiros para os fins específicos do Plano 2009, mesmo se os destinatários dos dados estiverem localizados em países que não possuem proteção de dados Leis equivalentes às vigentes em seu país. Além disso, você entende que este Prêmio é discricionário e que a elegibilidade para um prêmio nos termos do Plano de 2009 é estabelecida no momento em que os prêmios são feitos. Conseqüentemente, seu receber este prêmio não significa que você é garantido um prêmio no futuro. Por favor, assine, date e devolva este Certificado à Cabot Corporation, Atenção:. Departamento de Compensação por entrega em mão ou correio, para 157 Concord Road, Billerica, MA 01821 ou por fax para o HR Confidential Fax:. EM TESTEMUNHO DO QUE, a Companhia fez com que esta opção de compra de ações fosse executada por seu funcionário devidamente autorizado.
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